KKCG, en ledande europeisk investment- och innovationsgrupp, meddelar i dag sin överenskommelse att förvärva Avenga – en plattform för end-to-end-programvaruutveckling och rådgivning – från medel förvaltade av Oaktree Capital Management, L.P. (”Oaktree”) och medel förvaltade av Cornerstone Investment Management, L.P. (”Cornerstone”).
Denna investering är ett viktigt steg i den strategiska utvecklingen av KKCG:s teknologiska grundpelare.
Med högkvarter i Tyskland och kontor på 31 platser förvandlar Avenga sina kunders verksamheter med hjälp av nästa generations tekniklösningar, för att positionera dem i den digitala erans framkant. Företaget fokuserar på digital omvandling och anpassad programvaruutveckling, och har fler än 3 800 mycket skickliga anställda såväl som ett betydande avtryck i den globala leveransen. Förvärvet av Avenga utgör en viktig milstolpe på KKCG:s tillväxtresa.
Avenga gör det möjligt för KKCG att stärka sin närvaro på målmarknader i Europa och Nordamerika, för att där bidra med starka förmågor, speciellt inom sjukvård och läkemedel, samtidigt som det kompletterar det starka avtrycket från KKCG:s portföljföretag Qinshift inom anpassad programvaruutveckling för telekom, bank- och finanstjänster såväl som bilindustrin. Genom att kombinera Qinshifts plattform för programvaruutveckling och personalstyrka med Avengas resurser, kommer KKCG att skapa en av Europas ledande arkitekter för digital omvandling, med nästan 7 000 anställda, unikt positionerad att betjäna en stor internationell kundbas.
Kunder kan vänta sig ett utökat utbud av innovativa lösningar och ett mer omfattande tjänstepaket, skräddarsytt för att uppfylla deras specifika behov inom olika branscher. Båda företagen delar dessutom en kultur ingjuten med plattformar för köp-och-bygg, där en miljö präglad av tillväxt, integrationer och jakten på ytterligare förvärv främjas.
Michal Tománek, investeringschef på KKCG, sade: ”I dag sker ett betydande steg på vår resa mot att expandera KKCG:s IT-grundpelare till att bli en global teknik- och rådgivningsplattform. Förvärvet av Avega som en mycket kompletterande tillgång för vårt existerande portföljföretag Qinshift, möjliggör för oss att mer eller mindre fördubbla vår närvaro inom anpassad programvaruutveckling och samtidigt nyttja de stora tillgångarna av IT-talang i Polen, Ukraina och Argentina. Detta tillsammans med att förbättra vår expertis inom vitala sektioner, såsom sjukvård och läkemedel, utökar avsevärt vår förmåga att bättre tjäna fler kunder runt om i världen.”
Ludovic Gaudé, chef för KKCG:s aktiviteter inom programvaruutveckling och vd för Qinshift, sade: ”Avenga är ett framgångsrikt företag med en stark meritlista, mycket skickliga ingenjörs- och ledningsteam såväl som utmärkta kunder. Denna investering ger oss på KKCG möjligheten att utöka Qinshifts tjänsteutbud och öronmärka mer resurser för utvecklingen av ny teknik. Vi ser otrolig potential i den digitala ingenjörsbranschen och ser fram emot att jobba med de otroliga teamen i Avenga för att dra nytta av möjligheter och synergier. Detta ögonblick är även ett bevis på de båda företagens delade entreprenörsmässiga kultur av snabb tillväxt, vilket bereder väg för en dynamisk framtid.”
Affären är för försäljningen av en 100-procentig andel av företaget, föremål för sedvanliga stängningsvillkor. Ludovic Gaudé kommer att leda den framtida integreringsprocessen.
Yuriy Adamchuk, vd för Avenga, sade: “Att gå samman med KKCG, en ledande europeisk investment- och innovationsgrupp, utgör ett nytt kapitel i Avengas berättelse. Detta strategiska förvärv bekräftar inte bara vår starka meritlista, utan öppnar även upp spännande möjligheter för samarbete och låter oss ytterligare innovera och expandera våra nästa generations tekniklösningar inom viktiga sektorer. Vi är entusiastiska över potentialen hos detta samarbete och de kollektiva styrkor vi tar med oss till det globala teknik- och rådgivningslandskapet.
Karim Khairallah, vd och medportföljförvaltare för European Principal Group på Oaktree, sade: ”Avenga har etablerat sig självt som en framstående internationell aktör på den växande marknaden för IT och digital omvandling sedan vår inledande investering. Vi är stolta över vårt samarbete med ledningen och Cornerstone för att stödja Avengas imponerande organiska och företagsförvärvsbaserade tillväxtbana, som har låtit verksamheten utvecklas till en stark global konkurrent. Under samma period har Avenga gjort sig känt för högkvalitativ expertis, kundfokus och att vara en plats för talangutveckling. KKCG kommer att vara en utmärkt ny partner under nästa steg av Avengas tillväxt och vi önskar all lycka till Avengas ledning och anställda.”
Przemysław Krych, grundare av Cornerstone, sade: “Sedan vårt samarbete med Oaktree och grundandet av Avenga under 2017 har vi haft en orubblig tro på potentialen för företagets framgång. Avenga har ända sedan starten strategiskt styrt mot nya horisonter i IT-branschens ständigt skiftande landskap, och blivit en framstående aktör i att leverera framtidsfokuserade innovationer. Denna strategiska övergång bekräftar vårt engagemang för att vara ledande inom teknologiska framsteg i IT-branschen. KKCG har möjligheten att lägga upp en kurs mot en ny framtid för Avenga, full av innovation, anpassningsförmåga och oöverträffade teknologiska framsteg.”
Oaktree och Cornerstone fick rådgivning av Citigroup Global Markets Europe AG (“Citi”), som agerade exklusiv finansrådgivare.
