iZafe Group A meddelar att styrelsen beslutat, med stöd av bemyndigandet från årsstämman den 28 maj 2025, om en riktad nyemission av 43 478 261 B-aktier till teckningskursen 0,23 SEK per aktie, med avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt (den ”Riktade Nyemissionen”) till externa investerare samt ett antal befintliga ägare.
Teckningskursen motsvarar en rabatt om cirka 11,5 procent jämfört med stängningskursen på Nasdaq First North Growth Market den 26 juni 2025.
Genom den Riktade Nyemissionen tillförs iZafe totalt cirka 10 MSEK före emissionskostnader.
”Vi har under det senaste halvåret tagit viktiga steg som stärker vår marknadsposition – med tydlig tillväxt i både Sverige och Holland samt stark efterfrågan från ytterligare marknader. Samtidigt ser vi en mångdubblad omsättning och en stadig ökning av aktiva enheter. Genom att nu tillföra nytt kapital från både långsiktiga ägare och nya investerare, säkerställer vi att vi kan fortsätta utveckla verksamheten i hög takt och leverera enligt den plan vi tydligt kommunicerat.
Denna emission är ett styrkebesked och ett resultat av det förtroende som byggts upp – inte bara för vår produktportfölj, utan också för teamet, vår strategi och den marknadspotential vi har framför oss. Vi är övertygade om att detta steg gynnar samtliga aktieägare och lägger grunden för fortsatt tillväxt och värdeskapande.” kommenterar Anders Segerström, VD iZafe Group AB.
Den Riktade Nyemissionen
Den Riktade Nyemissionen omfattar 43 478 261 B-aktier och har beslutats av styrelsen med stöd av bemyndigandet från årsstämman den 28 maj 2025. Rätt att teckna aktier i den Riktade Nyemissionen tillkommer externa investerare samt ett antal befintliga ägare. Teckningskursen uppgår till 0,23 SEK per aktie vilket motsvarar en rabatt om cirka 11,5 procent jämfört med stängningskursen på Nasdaq First North Growth Market den 26 juni 2025.
Teckningskursen har fastställts genom förhandling på armlängds avstånd med externa investerare i den Riktade Nyemissionen, i samråd med Bolagets finansiella rådgivare Stockholm Corporate Finance AB, och genom analys av ett flertal marknadsfaktorer. Den Riktade Nyemissionen ger även möjlighet att dra nytta av nuvarande intresse i Bolagets aktie hos tecknarna till ett pris som är i linje med den rådande aktiekursen. Styrelsens bedömning är därmed att teckningskursen har säkerställts marknadsmässigt med beaktande av rådande marknadsförhållanden.
Genom den Riktade Nyemissionen kommer Bolaget att erhålla cirka 10 MSEK före transaktionsrelaterade kostnader som beräknas uppgå till cirka 0,29 MSEK. De teckningsberättigade i den Riktade Nyemissionen är dels de befintliga och långsiktiga aktieägarna i Bolaget Eva Redhe, Gästrike Nord Invest AB, Stefan Wård, Filippa Landström, Junior Farma S.L. och Massimiliano Franzé, och dels de nya aktieägarna Erik Dahlberg, Rustan Panday och Olle Olsson.
Bakgrund och motiv till den Riktade Nyemissionen
Motivet för den Riktade Emissionen är att finansiera en ökande tillväxt, genomförande av strategiska investeringar samt stärka likviditeten för återbetalning av befintligt lån inklusive ränta om 5,7 MSEK från Exelity AB. Kapitalet som återstår, cirka 4,3 MSEK före emissionskostnader, stärker iZafes rörelsekapital och säkerställer en större kapacitet att möta en tydligt ökande efterfrågan för Dosell på befintliga och nya marknader.
Avvikelsen från aktieägarnas företrädesrätt
Syftet med den Riktade Nyemissionen och skälet till avvikelsen från aktieägarnas företrädesrätt är att genomföra en kapitalanskaffning på ett tids- och kostnadseffektivt sätt.
Styrelsen har utvärderat möjligheten att i första hand genomföra en företrädesemission. Bolaget har vägt fördelar och nackdelar med en företrädesemission i jämförelse med en riktad nyemission och kommit fram till att en företrädesemission (i) skulle vara betydligt mer tidskrävande och kan riskera att Bolaget går miste om potentiella tillväxtmöjligheter, (ii) skulle leda till avsevärt högre emissionskostnader för Bolaget, huvudsakligen hänförligt till upphandling av garantikonsortium och legala kostnader, (iii) skulle exponera Bolaget mot högre marknadsvolatilitet, och (iv) sannolikt hade behövt genomföras till en lägre teckningskurs samt resulterat i en högre utspädning, vilket hade varit till nackdel för samtliga aktieägare.
Därtill skulle en företrädesemission medföra att Bolaget inte får tillgång till kapital i tid för amortering av kortfristig skuldfinansiering och därmed försvåra möjligheten till återbetalning av sådan skuldfinansiering. Den Riktade Nyemissionen ger även möjlighet att dra nytta av nuvarande intresse i Bolagets aktie hos tecknarna till ett pris som är i linje med den rådande aktiekursen.
Med beaktande av ovanstående och efter noga överväganden, är det styrelsens bedömning att den Riktade Nyemissionen är det mest fördelaktiga finansieringsalternativet för iZafe och i såväl samtliga aktieägares som Bolagets intresse och därför också motiverar en avvikelse från huvudregeln om aktieägarnas företrädesrätt. Teckningskursen i den Riktade Nyemissionen har fastställts genom förhandlingar på armlängds avstånd med de nya externa investerarna, med utgångspunkt i den rådande aktiekursen för Bolagets B-aktie.
Härutöver har styrelsen säkerställt teckningskursens marknadsmässighet i samråd med finansiella rådgivare med utgångspunkt i rådande marknadsförhållanden och tidigare indikerade prisnivåer i diskussioner med potentiella investerare. Enligt styrelsens bedömning har marknadsmässigheten i kursen säkerställts genom detta förfarande. Skälen till att befintliga ägare deltar i den Riktade Nyemissionen är dels att detta utgjort del av förhandlingen med de nya externa investerarna, dels att styrelsen bedömt det strategiskt och klokt att inkludera dessa långvariga och engagerade aktieägare i den Riktade Nyemissionen, bland annat i syfte att stärka trovärdigheten och förtroendet för Bolaget i marknaden till förmån för samtliga aktieägare.
Antal aktier, aktiekapital och utspädning
Genom den Riktade Nyemissionen kommer Bolagets aktiekapital öka med 2 173 913,05 SEK, från 16 086 808,55 SEK till 18 260 721,60 SEK, genom nyemission av 43 478 261 B-aktier, vilket innebär att det totala antalet aktier ökar från 321 736 171 aktier till 365 214 432 aktier, varav 600 000 A-aktier som ger rätt till tio (10) röster per aktie på bolagsstämma och 364 614 432 B-aktier som ger rätt till en (1) röst per aktie på bolagsstämma. Den Riktade Nyemissionen medför en utspädning om cirka 11,9 procent av kapitalet för befintliga aktieägare, beräknat som antalet B-aktier som emitteras i den Riktade Nyemissionen dividerat med det totala antalet aktier i Bolaget efter den Riktade Nyemissionen.
Rådgivare
Stockholm Corporate Finance är finansiell rådgivare och LW Advisory är legal rådgivare till iZafe i samband med den Riktade Nyemissionen. Aqurat Fondkommission är emissionsinstitut i samband med den Riktade Nyemissionen.
