Upgrade Invest Nordic AB (“Upgrade”) har ingått ett avtal om att, genom sitt dotterbolag Upgrade Invest Nordic 4 AB (“Upgrade 4”), förvärva mResell Group AB (“mResell”) med dotterbolagen mResell AB, mResell Service AB, mResell GmbH, mResell S.L samt Swedtech Pty Ltd. mResell grundades 2013 och är en ledande e-handelsaktör som specialiserar sig på rekonditionering och försäljning av Apple-produkter, inklusive iPhones, iPads, MacBooks, iMacs och Apple Watches. mResell marknadsför och säljer sina produkter i över 10 länder.
Under 2023 redovisade mResell en nettoomsättning på 152 MSEK.
I samband med transaktionen har Upgrade åtagit sig att genomföra en sakutdelning av innehavet i Upgrade 4, vilket innebär att aktieägarna i Upgrade tillförs ett initialt värde om cirka 10 MSEK, motsvarande 4,9 SEK per aktie.
“mResell är ett framstående tillväxtbolag i en bransch som fortsatt förväntas växa kraftigt. Tillväxten drivs av flera faktorer, inte minst av att både konsumenter och större företag har insett fördelarna med att köpa renoverade och rekonditionerade mobiler och datorer. Förutom att spara pengar bidrar denna typ av handel också tydligt till minskad klimatpåverkan. Trenden går tydligt i mResells riktning, och vi är glada att bolaget valt att ta vägen till börsen via Upgrade,” säger Marcus Bonsib, VD för Upgrade.
Nyckelfakta om mResell
- mResell är ett snabbväxande bolag inom re-commerce och erbjuder ett komplett utbud av rekonditionerade Apple-produkter genom sin helägda och egenutvecklade AI-plattform för marknadsföring och försäljning. Med ett certifierat teknikerteam som hanterar rekonditionering, service, reparation och produktutveckling in-house kan mResell garantera högsta kvalitet på produkterna. Sedan grundandet 2013 har bolaget servat över 300 000 kunder i Sverige och internationellt.
- Med fokus på konkurrenskraftiga priser och hög kundnöjdhet erbjuder mResell ett snabbt, säkert och miljövänligt alternativ för konsumenter, företag och organisationer.
- Företaget har en skalbar affärsmodell med en egenutvecklad plattform för marknadsföring och försäljning som har global räckvidd, både för egen försäljning och via externa marknadsplatser.
- Med hög tillväxtpotential på sina nuvarande 10 marknader planerar mResell att expandera till ytterligare marknader för att accelerera tillväxten. Efterfrågan på rekonditionerade Apple-produkter är stark och global.
- Efterfrågan på begagnade IT-produkter förblir hög, och marknaden anses vara underpenetrerad och snabbt växande. Tillväxten drivs delvis av trenden mot en cirkulär ekonomi och andra ekonomiska incitament.
- mResell har avtal med större företag och organisationer för att hantera deras försörjning av mobiltelefoner och datorer till anställda, både genom finansiering och direktköp.
Ägarstruktur för mResell
Ägarna till mResell består av ledning samt professionella investerare (”Säljarna”).
Patrik La Placa Christiansen, VD för mResell: ”Genom börsnoteringen av mResell kommer vi att få bättre tillgång till kapitalmarknaden, vilket möjliggör kompletterande förvärv för att ytterligare accelerera vår tillväxt. Denna notering är ett viktigt steg för att befästa vår position och fortsätta expandera vår marknadsnärvaro.”
Marknaden för rekonditionerad IT-utrustning
Marknaden för begagnad IT-utrustning har vuxit kraftigt under de senaste åren, drivet av konsumenters ökade medvetenhet om elektronikens miljöpåverkan, fördelarna med lägre priser och företagens stävan att minska sitt klimatavtryck. Under 2022 såldes cirka 282 miljoner begagnade smartphones globalt, och till 2026 förväntas försäljningen öka till 413 miljoner enheter. Denna marknad har en uppskattad årlig tillväxttakt om cirka 10 % mellan 2021 och 2026. mResell är strategiskt positionerat för att dra nytta av denna positiva marknadsutveckling och fortsätta sin tillväxtresa.
Transaktionen i sammandrag
- Den totala köpeskillingen för aktierna uppgår till 140 MSEK och erläggs genom 28 550 000 nyemitterade aktier i Upgrade 4. Värderingen efter den riktade nyemissionen uppgår till cirka 150 MSEK.
- I samband med transaktionens genomförande kommer samtliga aktier i Upgrade 4 som innehas av Upgrade att delas ut till aktieägarna i Upgrade vartefter köpeskillingen i form av nyemitterade aktier erläggs. Utdelningen sker genom en s.k. Lex Asea och för varje innehavd aktie i Upgrade erhålls en aktie i Upgrade 4.
- Efter transaktionen kommer Säljarna äga 93,33% av aktierna i Upgrade 4. Aktieägarna i Upgrade kommer därmed äga 6,67% av aktierna i Upgrade 4 som blir moderbolag till mResell efter transaktionen. I och med denna transaktion tillförs ägarna till Upgrade ett teoretiskt värde om 10 MSEK.
- Förvärvet är bland annat villkorat av att en extra bolagsstämman i Upgrade som förväntas genomföras under kvartal fyra 2024 fattar beslut om att dela ut innehavet i Upgrade 4 till aktieägarna i Upgrade samt att Spotlight Stock Markets (“Spotlight”) därefter ger sitt slutliga godkännande för notering av Upgrade 4 som namnändras till mResell Holding AB i samband med noteringen. Större aktieägare i Upgrade, som tillsammans representerar totalt cirka 70% av kapital och röster i Upgrade innan förvärvet, har oåterkalleligt åtagit sig att rösta för utdelningen av Upgrade 3 vid den extra bolagsstämman.
- I samband med förvärvet ska Upgrade 4, i enlighet med Spotlights regelverk, genomgå en direktnoteringsprocess för att säkerställa att bolaget, efter förvärvet, uppfyller Spotlights noteringskrav.
- Finansiellt resultat för 2023 och de tre första kvartalen 2024 samt övrig information om mResell inklusive marknaden de verkar i kommer presenteras i det memorandum som publiceras i samband med noteringen.
- Hela transaktionen förväntas vara genomförd under vintern 2024/2025. Transaktionen är villkorad av att sedvanliga villkor uppfylls.
Mer information kring transaktionen och aktieägares rättigheter kommer att publiceras senast med kallelsen till årsstämman.
Denna information är sådan information som Upgrade Invest Nordic AB är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom nedanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 25 november 2024 kl. 07.15 CET.
Upgrade Invest Nordic AB är ett investeringsbolag som investerar i bolag som avser genomföra en notering inom en tvåårsperiod.
